程式交易叫阿程團隊_法意聯盟

前面提了三個資金管理的重點，整體部位風險控制、單筆價格風險控制以及停損的意義，

接著我想把重點移轉到資金管理模型上，一個好的系統不應該是只有進場、出場、停利和停損，

還應該還要有一套資金管理的模型去衡量，以確保你的策略和交易資金結構完善，

在交易時你需要知道資金是否夠充足可以交易一筆單位。

建構資金管理模型背後有兩個最重要的邏輯：避免破產風險、複利再投資

從邏輯上來看，避免破產一種是防守行為，再投資則是而是進攻行為。

a.避免破產風險：

防守有住於站穩腳步重新尋找新的攻擊機會，這對交易員來說是非常重要的，

因為市場上總是充滿著各種機會，沒有必要豪賭讓自己的淨資產大起大落。

b.複利再投資：

李小龍曾經說過攻擊是最好的防禦，資金管理模型要能夠交易獲利的時後放大部位(單點口數增加or加碼)，

交易輸錢的時候則要減少部位(單點口數縮小or減碼)。在賭神電影中提到的贏要衝輸要縮就是這個概念。

循著此邏輯延伸下來，我們再做資金管理模型會需要知道兩個方向，

一為部位管理，二為交易風險資金與總部位資金的關係。

a.部位規模：

部位規模是決定交易勝敗的因子之一，當你交易輸的部位都比交易贏的部位來的大，

這時整體來看你還是虧錢的。所以再建立模型中我們需要納入幾個條件

1.交易持倉最大口數：這取決於你的投入資金大小、市場合約規模、

交易方式(當沖、波段、高頻交易等方式)和槓桿比率

2.每次交易口數：每次只下固定還是跟著資金帳戶而放大或縮小口數，

還是跟著市場波幅去調整每筆交易合約

b.交易風險資金與總部位資金：

每筆交易要佔部位多少筆利才可以做一筆交易，即時你資金再多也不可以全部梭哈投入，

要保留多少安全資金是需要思考的，最常看到的主要有固定百分率或是固定風險資金，

隨著資本增加你每次交易部位風險承受度也會增加。